Analisis de los Estados Financieros

Noviembre 2022 por FIXSAPP

El análisis de los estados financieros de una empresa examina la información económica relevante de un negocio durante un periodo determinado de tiempo, informacíon principalmente expresada en cuentas contables anuales que indican el valor economico de una empresa en un momento determinado.
Principalmente son cuatro los estados financieros:

Balance General o Situación.
Estado de Resultados
Estado de Flujo de Efectivo
Estado de Cambios en el Patrimonio Neto

"Herramientas importantes para la toma de decisiones"

Balance General o Situación:

El balance general proporciona información detallada sobre los Activos, Pasivos y el Patrimonio de una empresa. En su análisis se examina la situación financiera de la empresa en un momento determinado.

Activos: Se trata de los bienes con valor que posee una empresa, normalmente para la ventas o para producción de bienes o servicios.
Estos bienes pueden ser: Dinero en efectivo, Cuentas por Cobrar, Inventario, Activos Fijos como vehículos, mobiliario, equipos y maquinaria, etc.
También se consideran activos aquellos Bienes Intangibles, es decir, que no se pueden tocar pero existen y tienen valor, como las marcas comerciales y las patentes.
Las inversiones que realizo la empresa se incluyen dentro de este grupo.

Pasivos: Son las deudas de una empresa con terceros. Pueden incluirse todo tipo de obligaciones, como deudas a proveedores, préstamos, remuneraciones al personal o impuestos.
Los pasivos también consideran obligaciones de proporcionar bienes o servicios a Clientes en el futuro.

Patrimonio: tambien conocido como Capital o Patrimonio Neto, son las aportaciones realizadas por los socios/accionistar y los beneficios(Utilidad) generados por la empresa.

Estado de Resultados:

El estado de resultados es el analisis de los Ingresos y los Costos de una empresa, mostrando tambien la existencia de beneficios/dividendos por pagar a socios/accionistas.
Los principales conceptos de un Estado de Resultados son:

Margen Bruto

Importe que muestra los Ingresos o Ventas Netas menos los Costos Directos de los bienes vendidos.

EBITDA

Indicador contable de la rentabilidad de una empresa, que muestra el Margen Bruto menos los Gastos Generales, de Personal y Administrativos.

Beneficio antes de intereses e impuestos(EBIT)

Indicador contable de la rentabilidad de una empresa, que muestra el EBITDA menos los Gastos de Amortización y Provisiones.

Beneficio antes de impuestos(EBT)

Indicador contable de la rentabilidad de una empresa, que muestra el EBIT mas los Ingresos Extraordinarios y Financieros, menos los Gastos Extraordinarios y Financieros.

Beneficio Neto o Resultado del Ejercicio

Indicador contable de la rentabilidad de una empresa, que muestra el EBIT menos Impuestos.

Importancia especial es el EBITDA porque permite analizar si el negocio de la empresa "funciona", si lo que se hace tiene sentido, si va por buen camino, o si por el contrario, se debe cambiar la estrategia o replantearse la continuidad.

Estado de Flujo de Efectivo:

El Estado de Flujo de Efectivo informa las entradas y salidas de efectivo de una empresa, mostrando su capacidad de generar efectivo.
Esta información es importante porque cualquier negocio necesita tener suficiente efectivo disponible para hacer frente a sus inversiones y gastos; y este informe muestra los cambios producidos en el tiempo, en lugar de montos absolutos a un tiempo determinado.
En general, el Estado de Flujo de Efectivo se divide en: Operaciones, de Inversión y de Financiación.

Estado de Cambios en el Patrimonio Neto:

El Estado de Cambios en el Patrimonio Neto muestra las valoraciones en las entradas y salidas de las operaciones de la empresa, tomando en cuenta el tiempo comprendido entre el inicio del período y el final del mismo, que es de generalmente un año.